Druk op de pauzeknop voordat je die midlifecrisis uitgeeft

Artikel inhoud

In een doorlopende serie onderzoekt de Financial Post persoonlijke financiële vragen die verband houden met de grote mijlpalen van het leven, van trouwen tot pensioen.

Artikel inhoud

Artikel inhoud

Als je je Honda hebt gedumpt voor een Ferrari, of je baan hebt opgezegd om een ​​camper te kopen en door Canada te toeren, leef je misschien je beste leven, of heb je misschien een midlifecrisis.

De term ‘midlifecrisis’ werd in de jaren zestig bedacht door de Canadese psychoanalyticus Elliott Jaques om patiënten van midden dertig te beschrijven die depressieve perioden doormaakten nadat ze zich realiseerden dat hun leven half voorbij was. Tegenwoordig wordt het algemeen gebruikt om mensen van middelbare leeftijd (meestal tussen de 40 en 60 jaar) te beschrijven die plotseling hun baan opzeggen, van omgeving veranderen of zich uitgeven voor leuke dingen, zelfs als ze het zich niet kunnen veroorloven.

Artikel inhoud

Getriggerd door extra inkomen als de kinderen het huis uit gaan – of, meer recentelijk, de behoefte om meer plezier te hebben na pandemische onzekerheden – kiezen sommige mensen ervoor om niet-essentiële dingen te doen, zelfs ten koste van toekomstige pensioenplannen of investeringsdoelen.

Artikel inhoud

Financieel adviseur en geldcoach Wendy Brookhouse, oprichter van Black Star Wealth in Halifax, zei dat ze klanten er altijd aan herinnert dat de kosten versus de prijs van zo’n uitspatting ‘heel anders’ zijn. Als u bijvoorbeeld op een camper vist, laat u dan niet verleiden door algemene financieringstactieken die een nominaal wekelijks betalingsplan voor een langere periode promoten.

“Als je echt naar die prijzen kijkt en rekent, zul je het uiteindelijk twee keer kopen, alleen op basis van de rente,” zei ze. “En dan vier of vijf jaar later, afhankelijk van hoe de zaken aan de financieringskant zijn gestructureerd, heb je misschien iets dat je onmogelijk kunt verkopen voor hoeveel je er nog aan verschuldigd bent.”

Als je die aankoop halverwege je leven moet financieren, is dat misschien niet het beste voor jou

Donna Carson

De eerste stap voor iedereen die een “big-ticket-item” wil kopen, zegt Donna Carson, senior vice-president bij MNP Ltd. in Calgary en al bijna 25 jaar een erkende curator in faillissementen, is om de voor- en nadelen op te schrijven en na te denken het door.

Artikel inhoud

“Zelfs al is het maar een bubbelbad van $ 5.000, hoeveel chemicaliën moet ik in een jaar kopen, wat zijn mijn gemiddelde onderhoudskosten en hoe zal dat onderhoud in jaar vijf of 10 zijn, zijn enkele van de vragen die moeten worden gesteld jezelf, en als je daarop voorbereid bent, ga ervoor,’ zei ze. “Maar als je die aankoop halverwege je leven moet financieren, is dat misschien niet het beste voor je.”

Het kopen van een vakantie-eigendom lijkt misschien een goed midlife-idee, zei Carson, maar het is nog steeds belangrijk om enkele vragen op de langere termijn te stellen, zoals hoe vaak je het realistisch zult bezoeken, of je het kunt huren en of het is het beter om de aankoopprijs in plaats daarvan in een heleboel vakanties te investeren.

Tijdens budgetsessies met klanten raadt Carson hen aan om het geld dat ze nodig hebben om elke maand een belangrijk item te onderhouden, of het bedrag dat ze zouden moeten sparen om het meteen te kopen, opzij te zetten en zes maanden later hun behoeften opnieuw te beoordelen.

Artikel inhoud

“Je zult een idee krijgen van hoe het er in de toekomst uit zal zien als je het item had gekocht of maandelijkse kosten zou moeten betalen om het te financieren,” zei ze. “Als het betekende dat je een half jaar worstelde en geen ruimte meer had voor noodgeld, dan denk ik dat je een stap terug moet doen en kijken of die aankoop de juiste is.”

Misschien is je doel niet het doel van je partner

Donna Carson

Carson zei dat het ook belangrijk is om niet-essentiële aankopen door te praten met echtgenoten en partners. Minstens een derde van de klanten die naar haar kantoor komen om advies te vragen over insolventies, vertelt verhalen over hun relaties die stuklopen vanwege een gebrek aan kennis over gedeelde financiën.

“Misschien is je doel niet het doel van je partner en overweeg dan wat (het kopen van dat item) in de toekomst zal doen voor je gedeelde doelen,” zei ze.

Artikel inhoud

Als financieel planner zei Brookhouse dat het niet haar taak is om klanten te beoordelen op waar ze geld aan uitgeven, maar om ze te laten zien hoe dit hun toekomstige doelen kan beïnvloeden.

“Misschien wordt hun schuldaflossingsplan nog twee jaar verlengd, of zullen ze niet in staat zijn om investeringen in hun pensioenplan te doen, dus het zal een paar extra jaren duren voordat ze met pensioen gaan,” zei ze. “Als ze gegevens hebben die laten zien hoe een nieuwe aankoop het holistische deel van hun plan kan beïnvloeden, kunnen ze beslissen of het echt de moeite waard is.”

Brookhouse herinnert zich een stel dat besloot een garage voor twee auto’s te bouwen, maar toen verloor een van hen zijn baan en ging uiteindelijk failliet.

Artikel inhoud

“Een deel daarvan is omdat ze al hun reserves hebben opgebruikt en extra schulden hebben gemaakt, dus het was veel moeilijker voor hen om een ​​schok in hun financiële systeem te doorstaan”, zei ze. “Ze hebben (die beslissing) niet helemaal bekeken.”

Waar mogelijk adviseert Brookhouse klanten ook om te proberen voordat ze kopen.

“Je zou een huisje voor een seizoen kunnen huren en zien hoe vaak je naar boven bent gegaan en hoe het voelde om een ​​tweede huis te hebben,” zei ze. “Ik denk dat we ons voorstellen dat dingen een ideale situatie zullen zijn, maar totdat we het testen, weten we het niet echt.”

Aan de andere kant, als de hypotheek is afbetaald, het noodfonds wordt aangevuld en er geen ongedekte schuldsaldi (zoals kredietlijnen, creditcardschulden) zijn om mee om te gaan, hebben mensen veel meer flexibiliteit om te besteden als zij wensen.

“Het komt echt neer op het balanceren van vandaag versus morgen,” zei Brookhouse. “Als je al de juiste dingen doet en dit gaat je gelukkig maken, ga ervoor.”

____________________________________________________________________________

Als je van dit verhaal houdt, Meld je aan voor de FP Investor Nieuwsbrief.

____________________________________________________________________________